Einführungen

Zum Start eine kleine Übung

Bevor Du nun mit dem Lesen dieses Buches beginnst, zeichne im folgenden Chart den von Dir vermuteten zukünftigen Verlauf ein: Wird der Kurs weiter steigen oder wird er beginnen zu fallen? Am Ende des Buches beurteilst Du dann Deine Vorhersage mit Hilfe der Flash Formation Fractal-Theorie. Um welchen Chart es sich handelt und dessen weiterer Verlauf findest Du dann ebenfalls im letzten Kapitel.

Trading heute

Entwicklung individualisierter Handel

Viele Entscheidungen im Leben eines jeden Menschen sind heute in irgendeiner Form von Kapital beeinflusst. Wir leben in einem kapitalistischen Wirtschaftssystem, und niemand kann sich diesem vollkommen entziehen. Im Verlaufe der letzten 30 Jahre haben sich die Möglichkeiten für Privatinvestoren, an den Finanzmärkten teilzuhaben, enorm gesteigert. Vor allem die technische Entwicklung der Computertechnologie machte dies möglich. Parallel dazu begannen die Banken schon in den neunziger Jahren, es den Privatinvestoren zu ermöglichen, ihre Vermögen selbst in Aktien oder Aktienfonds anzulegen. Dies nicht zuletzt, um ihre Risiken zu übertragen und gleichzeitig eine weitere Form der Einnahmen in Gestalt von zusätzlichen Kommissionen zu schaffen. Diese Entwicklung führte kurze Zeit später zu der sogenannten Dotcom Blase, getrieben durch das Einströmen von privaten Geldern in den Aktienmarkt. Der Börsencrash im Jahre 2000 vernichtete dann die Vermögen von vielen privaten Anlegern und die Lust am Kaufen und Verkaufen von Aktien war bei vielen Kleinanlegern erstmal beendet.

Aufkommen der Daytrader

Kurz darauf startete eine neue Entwicklung: Um den Handel wieder anzukurbeln und die privaten Investoren erneut an die Finanzmärkte zu locken, emittierten die Banken in den Folgejahren neue Formen von Wertpapieren resp. Derivaten und lieferten dazu auch gleich die passenden Handelsplattformen für den Forex-, CFD- und Futurehandel.

Im Verlaufe dieser Entwicklung spezialisierten sich viele private Händler, die durch den Aktienboom in den neunziger Jahren zuerst reich geworden waren und dann im Crash ihr Geld wieder verloren hatten, auf diesen Handel mit sogenannten Hebelprodukten, die gleichzeitig Gewinne mit fallenden Kursen ermöglichten.

Diese Entwicklung hat zu einer immer grösseren Anzahl von privaten Daytradern geführt, die sich darauf spezialisiert haben, für sich selbst den Handel so weit zu professionalisieren, dass sie ihren Lebensunterhalt durch kurzfristige Handelsaktionen selbst erwirtschaften können. Viele sind ehemalige Händler der grossen Banken, die sich entschlossen haben, sich selbständig zu machen und nur noch für sich selbst zu arbeiten. Schnell verbreitete sich Insiderwissen über den professionellen Handel wie Technische Analyse, Moneymanagement, Handelstechniken usw. und wurde durch zahlreiche Publikationen und Bücher unter den privaten Anlegern bekannt. Durch die zunehmende Digitalisierung wurden selbst vollautomatische Handelssysteme und Handelskopierservices für private Händler zugänglich. Fast jeder kann heute, auch ohne Vorkenntnisse, über sein Smartphone oder Tablet von überall auf der Welt, über die modernen Handelsplattformen an den Finanzmärkten zeitnah handeln.

Warum viele scheitern

Betrachtet man heute das enorme Angebot an Kursen, Seminaren und Livehandelsübertragungen auf dem Internet, dann wird schnell klar, dass viele private Händler sich um Weiterbildung bemühen. Verständlich wird dies auch, wenn man bedenkt, dass auf diversen Handelsplattformen erhobene Studien belegen, dass zum Teil über 80 % der Händler über einen längeren Zeitraum mit dem aktiven Handel Geld verlieren.

Wir haben heute also die Situation, dass die Möglichkeiten für private Investoren enorm zugenommen haben, ihnen aber gleichzeitig das Wissen und die Erfahrung für den längerfristig erfolgreichen Handel fehlt.

Viele haben sich, je nach Interesse, enormes Wissen über bestimmte Teilbereiche des Tradings angeeignet und vernachlässigen dabei die übrigen relevanten Themen, ohne die längerfristiger Erfolg unmöglich gemacht wird. Nicht zuletzt deshalb habe ich das Buch "Erfolgreich Traden mit System" geschrieben. Dieses Buch beschäftigt sich mit den relevanten Faktoren Kapital, Analyse, Handel und dem Händler selbst.

Heute eingesetzte Trading Techniken

Die meisten Trader beschäftigen sich mit den Tradingsignalen und investieren die meiste Zeit in das Finden der besten Einstiegspunkte. Die Frage lautet: Wann soll welcher Wert gekauft oder auch verkauft werden?

Es gibt viele verschiedene Analysemethoden, um gute Tradingsignale zu erhalten. Wie wir im folgenden noch sehen werden, sind hier die vier am meisten eingesetzten Methoden zu erwähnen: die Fundamentalanalyse, die Technische Analyse, die Intermarketanalyse und das ganze Gebiet der Behavorial Finance. Tatsache ist und bleibt aber, es gibt keine absolute Sicherheit, jede Methode hat in Kombination mit der eingesetzten Handelslogik eine Trefferquote, die nie 100% Treffsicherheit erreichen kann.

Genau deshalb wurden Techniken entwickelt wie Risikomanagement oder Handelslogiken usw., um die Konsequenzen aus den Fehlsignalen auffangen zu können.

Alle eingesetzten Analysemethoden, um eine möglichst hohe Trefferquote zu erreichen, drehen sich um die Frage der Zukunftsvorhersage. Im folgenden Kapitel behandeln wir diese zentrale Frage um das Hellsehen an den Finanzmärkten.

Die Zukunft vorhersagen

Wie bereits erwähnt, ist eine der grössten Herausforderungen und Schlüsselelement beim Handel an den Finanzmärkten, die zukünftigen Bewegungen von Märkten mit einer hohen Eintreffwahrscheinlichkeit voraussagen zu können.

Ein einfaches Gedankenspiel soll aufzeigen, welche Bedeutung das Wissen um die Zukunft für den Tradingerfolg hat:

Nehmen wir einmal an, wir könnten mit dem aktuellen Wissen, das wir heute haben, zwei Jahre zurück in die Vergangenheit reisen. Wir wüssten also zu diesem Zeitpunkt, was der Markt in den nächsten zwei Jahren tun wird, welche Bewegungen stattfinden werden. Jetzt könnten wir mit aller Ruhe so viel Kapital wie möglich in die richtigen Werte investieren und würden in den kommenden zwei Jahren unbegrenzt viel Geld gewinnen.

Da wir unmöglich in die Vergangenheit reisen können, bleibt uns aber nichts anderes übrig, als Wege zu finden, wie wir die Zukunft möglichst genau voraussehen können. Wir müssen Instrumente finden, die uns dabei helfen, den zukünftigen Verlauf der Geschehnisse mit hoher Eintreffwahrscheinlichkeit prognostizieren zu können.

Die ganze Analysetätigkeit und das Generieren von Tradingsignalen drehen sich nur um diese Frage:

In welche Richtung werden sich die handelbaren Märkte in naher oder ferner Zukunft entwickeln?

Um diese Frage für das Trading und die Analysetätigkeit besser zu verstehen, betrachten wir nachfolgend die Zukunftsvorhersage zuerst allgemein.

Zukünftige Ereignisse vorhersagen

„Nachdem die Sonne scheint, wird es regnen, nachdem es regnet wird die Sonne wieder scheinen. Nachdem die Märkte gestiegen sind, werden sie wieder korrigieren, nachdem sie gefallen sind, werden sie wieder steigen.“

„Wer die Geschichte kennt, versteht die Gegenwart und kann Aussagen über die wahrscheinliche Zukunft machen.“

Zukünftige Ereignisse und deren Zeitpunkt

Man kann bestimmte Ereignisse in der Zukunft mit hoher Sicherheit vorhersagen. Man kann zum Beispiel zweifelsfrei vorhersagen, dass nach der warmen Sommerzeit die kühlere Herbstzeit vor dem kalten Winter kommen wird. Oder man kann vorhersagen, dass nach sonnigen Tagen es irgendwann wieder regnen wird usw.

Während bei der Jahreszeit der Zeitpunkt des Eintretens ziemlich gut prognostiziert werden kann, ist dies beim Wetter schon etwas schwieriger. Grundsätzlich kann man feststellen, dass für alle Ereignisse, die zyklisch ablaufen, der Zeitpunkt oft sehr genau vorhergesagt werden kann.

Daneben gibt es aber Ereignisse, die zwar sicher eintreten werden -‐ der Zeitpunkt aber schwieriger zu bestimmen ist. Um den Zeitpunkt des wahrscheinlich eintretenden, nicht zyklischen Ereignisses bestimmen zu können, braucht man bestimmte Indikatoren, die das nahe Ereignis ankündigen. Zum Beispiel weiss man, dass ein bestimmter Vulkan wieder ausbrechen wird; das Ereignis steht fest, aber nicht der Zeitpunkt, wann dies in der Zukunft geschehen wird. Hier versuchen Wissenschaftler nun durch vorangehende Ereignisse, wie eventuell auftretende leichte Erdbeben, den unmittelbaren Ausbruch vorher zu sagen.

Wenn-‐Dann Ereignisse

Viele Ereignisse sind an bestimmte Bedingungen geknüpft. Man kann zum Beispiel mit hoher Sicherheit voraussagen, dass es einen Wassermangel in einer bestimmten Region geben wird, wenn es dort zuvor monatelang nicht mehr geregnet hat.

Aufgrund von Erfahrungen in der Vergangenheit, können wir, nachdem wir analysiert und...